Hallo Peter,

Danke der Rückmeldung!

• Maximaler Verlust beim Bear Call Spread tritt dann ein, wenn der Basiswert über den Long-Call steigt:
• Maximaler Verlust beim Bear Call Spread = Abstand der Strikes – eingenommene Prämie aus dem Call-Spread.
• In unserem Fall sind es 500 $ (Strike-Abstand) – 170 $ (Credit Bear Call Spread) = 330 $

• Maximaler Gewinn beim Short Put tritt dann ein, wenn der Basiswert wertlos verfällt (das wäre im obigen Szenario der Fall):
• Maximaler Gewinn Short Put = erhaltene Prämie

In unserem Fall lag die Prämie des Short Puts bei 400 $. Wenn man den Verlust des Bear Call Spreads von diesem Betrag abzieht, kommt man auf 70 $ Gesamtgewinn bei diesem Trade, wenn der Basiswert am Verfallstag über dem Long-Call notiert.

Wie kommen sie auf die 70 $?